ОФЗ (Облигации федерального займа) - рублевые облигации, выпускаемые Министерством финансов Российской Федерации. Облигации иначе называют ценными бумагами с фиксированной доходностью и основным их преимуществом перед иными ценными бумагами является то, что они гарантируют инвестору выплату определенного дохода, который зависит от текущей цены на эту облигацию (или ОФЗ). То есть фактически купив ОФЗ вы получаете гарантированный доход, как по депозиту в банке.
Это несколько сложное определение, поэтому далее я покажу преимущества этих ценных бумаг на примере.
Параметры ОФЗ
Для примера возьмем ОФЗ 26215. Каковы ее параметры?
Дата начала торгов по ней – 04.09.2013г.
Номинальная стоимость – 1000р.
Дата погашения – 16.08.2023г. Это – дата, когда Министерство финансов выплатит инвесторам номинальную стоимость облигации.
Ставка купона – 7%. Это – доход, ежегодно выплачиваемый инвестору от номинальной стоимости. То есть, если вы купили одну ОФЗ, вы будете ежегодно получать 70р. в виде купона.
Периодичность выплаты купона – 2 раза в год.
Это – неизменные параметры по данной ОФЗ.
Есть еще переменная составляющая, от которой и зависит доход инвестора – цена ОФЗ. На 07.08.2017г. цена ОФЗ составляла 96% от номинала. То есть, 960р. (1000р.*96%).
Доходность ОФЗ
Итак, предположим, вы купили ОФЗ за 960р. Какой доход вы получите?
Первый вид дохода – купон 7% (или 70р. в год). И вы бы получали именно 7%, если бы купили ОФЗ по номиналу (за 1000р.). Но, т.к. вы купили ее за 960р., ваш купонный доход составит не 7%, а 7,3% (70р/960р.*100).
Второй вид дохода – рост цены ОФЗ. Вы купили ее за 960р., а 16.08.2023г. МФ выплатит вам 1000р. То есть, вы получите дополнительно 4,17% за 6 лет до момента погашения ОФЗ.
Исходя из этих расчетов можно сделать простой вывод – Чем ниже цена, которую вы заплатите за облигацию, тем бОльший доход вы получите.
Сравните доходность этой облигации, купленной 7 августа, с ее же доходностью, но если бы вы купили ее 14 января 2015г. по цене 63% от номинала - за 630р. (к сожалению, все боятся покупать ОФЗ, когда они падают в цене).
При такой цене доходность по купону составила бы 11,1% и вы получали бы ее на протяжении почти 8 (!) лет.
И дополнительно за это время цена на ОФЗ выросла бы с 630р. до 1000р., то есть на 59%.
Как купить ОФЗ?
Проще всего купить ОФЗ можно через любого российского брокера. Для этого нужно открыть счет у брокера, перечислить на этот счет деньги и дать поручение на покупку ОФЗ. Как технически это сделать, вам подробно расскажут у брокера.
Также купить ОФЗ можно и через коммерческий банк, т.к. банки тоже выполняют функцию брокеров. Для этого вам достаточно обратиться в свой банк и вам там разъяснят все технические моменты.
Ответ эксперта
Генеральный директор «Личный капитал»
ОФЗ (Облигации федерального займа) - рублевые облигации, выпускаемые Министерством финансов Российской Федерации. Облигации иначе называют ценными бумагами с фиксированной доходностью и основным их преимуществом перед иными ценными бумагами является то, что они гарантируют инвестору выплату определенного дохода, который зависит от текущей цены на эту облигацию (или ОФЗ). То есть фактически купив ОФЗ вы получаете гарантированный доход, как по депозиту в банке.
Это несколько сложное определение, поэтому далее я покажу преимущества этих ценных бумаг на примере.
Параметры ОФЗ
Для примера возьмем ОФЗ 26215. Каковы ее параметры?
Это – неизменные параметры по данной ОФЗ.
Есть еще переменная составляющая, от которой и зависит доход инвестора – цена ОФЗ. На 07.08.2017г. цена ОФЗ составляла 96% от номинала. То есть, 960р. (1000р.*96%).
Доходность ОФЗ
Итак, предположим, вы купили ОФЗ за 960р. Какой доход вы получите?
Первый вид дохода – купон 7% (или 70р. в год). И вы бы получали именно 7%, если бы купили ОФЗ по номиналу (за 1000р.). Но, т.к. вы купили ее за 960р., ваш купонный доход составит не 7%, а 7,3% (70р/960р.*100).
Второй вид дохода – рост цены ОФЗ. Вы купили ее за 960р., а 16.08.2023г. МФ выплатит вам 1000р. То есть, вы получите дополнительно 4,17% за 6 лет до момента погашения ОФЗ.
Исходя из этих расчетов можно сделать простой вывод – Чем ниже цена, которую вы заплатите за облигацию, тем бОльший доход вы получите.
Сравните доходность этой облигации, купленной 7 августа, с ее же доходностью, но если бы вы купили ее 14 января 2015г. по цене 63% от номинала - за 630р. (к сожалению, все боятся покупать ОФЗ, когда они падают в цене).
При такой цене доходность по купону составила бы 11,1% и вы получали бы ее на протяжении почти 8 (!) лет.
И дополнительно за это время цена на ОФЗ выросла бы с 630р. до 1000р., то есть на 59%.
Как купить ОФЗ?
Проще всего купить ОФЗ можно через любого российского брокера. Для этого нужно открыть счет у брокера, перечислить на этот счет деньги и дать поручение на покупку ОФЗ. Как технически это сделать, вам подробно расскажут у брокера.
Также купить ОФЗ можно и через коммерческий банк, т.к. банки тоже выполняют функцию брокеров. Для этого вам достаточно обратиться в свой банк и вам там разъяснят все технические моменты.