Вернуться к вопросам
Валентина Фомина,
28 августа, 2019
22064

Во что инвестировать, чтобы получать доходность в 20% годовых?

Ответы: 9

Мда. В моём восприятии этот вопрос звучит как «Во что инвестировать, чтобы с высокой вероятностью получать доходность в 20% годовых?»

То есть акции, золото, недвижимость и т. д. не рассматриваем, поскольку они могут сильно меняться в цене и вероятность получать регулярно 20% годовых достаточно низкая.

Придётся обратить внимание на рынок высокодоходных облигаций, которые имеют высокие риски (в т. ч. банкротства эмитента) и тоже могут колебаться в цене, но хотя бы параметры инвестиций известны заранее.

К такой инвестиции, по моему мнению, относятся облигации Первого коллекторского бюро (первый выпуск (RU000A0JWWG0)), которые сейчас торгуются по 97,1% от номинала с купонными выплатами 15% годовых 4 раза в год (то есть ежеквартально) с последовательной амортизацией (досрочного погашения долга, то есть риски уменьшаются за счёт досрочных погашений) и с окончательным погашением 15.10.2021.

За счёт того, что погашение идет по 100% номинала, а торги идут по 97,1% от номинала, плюс высокий купон, они дают примерно 19,23% годовых доходности. Что близко к параметрам, заданным в вопросе.

Учтите, что итоговая доходность будет уменьшена на размер НДФЛ, на размер брокерских комиссий (со сделки, депозитария, минимальной фиксированной ежедневной или ежемесячной комиссии, дополнительных комиссий брокера (например, за вывод денег) и т. д.). Поэтому не слушайте зависимых от агентских комиссий «независимых» финансовых консультантов и выбирайте брокера правильно. В своей книге я даю обзоры российских и зарубежных брокеров.

Также учтите, что коллекторский бизнес в России в связи с нововведениями в кредитном законодательстве переживает сейчас не самый лучший период. Поэтому ещё раз предупреждаю о рисках банкротства эмитента.

Доходность в 20% годовых связана с высокими рисками инвестиций и не подходит для консервативных, умеренно консервативных, умеренных риск-профилей инвесторов.

Не является индивидуальным инвестиционным предложением и выражает лишь мнение автора.

Комментировать

Редактор Сравни.ру

2
0

Я бы инвестировал в американские ценные бумаги. Они растут в среднем на 10% в год. А если брать пересчёт на рубли, то рост может составить 15–20%. Также неплохо это делать через ИИС. Это дополнительные 13%. В совокупности доход может получиться в районе 20–30%. Но учитывайте, что периодически американская экономика спотыкается и теряет 30–40% за год. То есть это вариант для долгосрочных инвестиций.

Комментировать

Если так рассуждать об инвестировании под 20% годовых, то лучше рассматривать российские ценные бумаги.

С февраля 2003 года (начало расчётов) за 15 лет и 11 месяцев индекс Мосбиржи полной доходности принес 967% дохода. Делим на 16 лет и получаем 60% годовых. Индекс S&P 500 полной доходности — 913% (из которых 116% — рост курса доллара).

При этом на промежутках времени до девальвации 2014–2015 гг. индекс Мосбиржи лидировал по доходности в сравнении с американскими акциями. Индекс S&P 500 американских акций в рублёвом эквиваленте даже не обгонял российскую инфляцию.

Так что если курс доллара будет стабилен к рублю (а ЦБ РФ этого и добивается), то при вышеприведённой логике рассуждений российские акции гораздо интереснее для инвестиций, чем американские.

Дело в том, что не учитывается возможность повторения бурного роста российских акций с 2003 года и постоянного роста американских акций на фоне дешёвых денег от ФРС и политики количественного смягчения.

Будет ли повторен рост российских акций с 2003 года или подобная политика дешёвых долларов США в будущем, чтобы обеспечить 20% годовых — это большой вопрос.

Комментировать
Показать 7 комментариев

Независимый финансовый советник, основатель консалтинговой компании «Mideliya Investment Partners»

0
0

Если мы говорим об инвестициях в фондовый рынок, то на российском рынке это, однозначно, акции!

Но это высокорискованные инструменты, требующие длинного горизонта от инивестора, и не стоит ждать, что доходность будет стабильно ежегодная. Это средняя доходность, которую может дать инвестирование в акции в идеале на горизонте от 10 лет. К сожалению, более консервативных инструментов с такой потенциальной доходностью на российском рынке нет!

Альтернативой может быть инвестирование в те же акции, но в валюте (в USD). Этот вариант подходит для тех, кто верит в перспективу роста USD по отношению к рублю.

Во-первых, акции американских компаний показывают рост на уровне 8–10% годовых при инвестировании с горизонтом от 8 лет.

Во-вторых, рост доллара по отношению к рублю (валютная переоценка) позволит увеличить доходность в рублёвом эквиваленте.

Комментировать

Спасибо большое за адекватные (не у всех) комментарии!

К вопросу о золоте и о 20% годовых на инвестициях в этот металл.

Я ещё раз подчёркиваю, что в своём первом комментарии я привёл пример инструмента с фиксированной доходностью около 20% годовых.

Инструменты с нефиксированной доходностью можно оценивать на исторической доходности, но не факт, что она будет в будущем.

Главное правило инвестирования: «Доходность в прошлом не означает (аналогичной или вообще) доходности в будущем».

Квартиры с 1991 года выросли в стоимости в десятки раз. Но это не означает, что они в десятки раз вырастут в цене, начиная с 2019 года. Если вообще вырастут в цене.

Аналогичны риски в золоте. Можно приводить историческую доходность золота, начиная с 1900 года. И я согласен, что для зарубежных инвесторов золото — это защитный актив при мировом кризисе. Но не стоит расчитывать на регулярную доходность в 20% годовых (которую я подразумеваю в смысле вопроса).

Возьмём по золоту период в 3 года. Торги золотом в рублях за 1 грамм начались на Московской бирже 20 марта 2016 года.

20.03.2016 — цена 1 г золота 2 655 ₽;

19.03.2017 — цена 1 г золота 2 300 ₽ (–13,4% доходность за 1 год);

18.03.2018 — цена 1 г золота 2 474 ₽ (–6,8% доходность за 2 года);

17.03.2019 — цена 1 г золота 2 728 ₽ (+2,7% доходности за 3 года).

Плюс надо учитывать инфляцию.

Вопрос: о какой доходности в 20% годовых инвестиций в золото мы говорим?

Комментировать

Независимый финансовый советник, консультант проекта вашифинансы.рф

0
0

Вот вам и насоветовали!

Если новичок, то лучше обратиться к профессионалу.

Если вы уж хотите это делать самостоятельно и вы работаете по найму, у вас есть доход, который вы можете подтвердить справкой 2-НДФЛ. Откройте ИИС. Купите облигации, любые. Доходность по ним приблизительно одинаковая ~7%. В конце года сделаете возврат НДФЛ. Вот вы и получили свою доходность 20%.

Не надо делать самостоятельно то, что для вас — тёмный лес.

Комментировать
1
0

Конечно, тёмный лес для меня...

Комментировать
0
4

Я бы не изобретал велосипед. Доверьте ваши сбережения профессионалам. В мире под управлением в разных УК, инвестбанках и венчурных фондах обращается около 80 триллионов долларов. Есть разные стратегии, отличающиеся диверсификацией, доходностью и степенью риска. Сам тоже пользуюсь. Нашёл идеальный вариант, где % — ежемесячно. За год — 38,8%. Декабрь 2018 г. был минусовой, остальные месяцы — профит.

Комментировать
Показать 2 комментария
0
0

Приблизиться к значению в 20% годовых позволяют инвестиции в золото. На данном графике рассмотрены различные отрезки времени при вложении в золото. Сейчас появляются различные фонды, которые позволяют инвестировать в этот замечательный защитный актив. На приведённом скриншоте можно увидеть, как вёл себя актив на периодах в 1, 2, 3, 4 ... 21 год. Кстати, на периоде в 21 год доходность была 20,75% годовых.

Комментировать
Показать 1 комментарий