Как копить на пенсию: плюсы и минусы НПФ‚ ПДС и НСЖ

Какие есть способы накопить на пенсию

Накопить на пенсию можно разными способами, один из самых эффективных — это инвестиции с достаточной диверсификацией (когда вкладывают деньги не в один, а в несколько инструментов). Чем старше человек, тем менее рискованными должны быть инвестиции. Например, в 30 лет можно большую часть денег вложить в акции, а в 50 — в надёжные облигации, вклады с высокими ставками, недвижимость.

При этом в России есть три инструмента для накоплений именно на пенсию.

Договор негосударственного пенсионного обеспечения в негосударственном пенсионном фонде (НПФ).
Программа долгосрочных сбережений (ПДС) в НПФ.
Полисы НСЖ в страховых компаниях.

Эти способы накоплений на пенсию — необязательные. Каждый сам решает, стоит их использовать или нет.

Например, на НПФ можно обратить внимание, если совсем нет желания и времени разбираться в инвестициях и хочется воспользоваться гарантией сохранности денег и финансовой поддержкой от государства.

А полис НСЖ подойдёт тем, кто хочет застраховать жизнь и здоровье и при этом вернуть свои взносы (иногда — с небольшим процентом), если страхового случая не произойдёт.

Негосударственные пенсионные фонды: условия НПО

С негосударственным пенсионным фондом можно заключить договор НПО — негосударственного пенсионного обеспечения. После этого вносить столько денег, сколько комфортно, и в удобные сроки.

НПФ позволяют получать негосударственную пенсию в дополнение к государственной. Договор можно заключить не только для себя, но и для близких — например, вносить деньги на будущую пенсию детей или родителей.

Условия, как будет начисляться пенсия, могут немного отличаться от фонда к фонду.

Получить негосударственную пенсию в НПФ можно, как правило:

В виде регулярных выплат при наступлении пенсионного возраста (одновременно с назначением страховой пенсии).
В виде выкупной суммы при досрочном расторжении договора НПО. В этом случае могут вернуть взносы без накопленного инвестиционного дохода или с частью такого дохода, а также удержать НДФЛ.

Плюсы накоплений на пенсию в НПФ:

✅

Те, кто уплачивает НДФЛ, могут получить социальный налоговый вычет 13% с уплаченных пенсионных взносов в пределах 150 000 ₽ в год. То есть если внести в НПФ за год 150 000 ₽ или больше, то в качестве вычета вернётся 19 500 ₽.
Накопления можно передать в наследство.
Можно в любой момент расторгнуть договор НПО и получить уплаченные взносы и часть начисленного на них дохода или весь доход.
Взносы и накопленный доход в сумме до 2,8 миллиона ₽ застрахованы государством в системе обязательного пенсионного страхования.

Минусы накоплений на пенсию в НПФ:

❌

Невысокая доходность НПФ: в среднем 9,9% годовых в 2023 году (максимальная доходность НПФ в 2024 году — 12,3% годовых). Это меньше, чем по вкладам сейчас (до 18,5% годовых). Иногда доходность не позволяет обогнать инфляцию (обесценивание денег и рост цен в стране).
Гарантий, что взносы принесут доход, государство не даёт. Но если доходность окажется отрицательной, то фонд обязан восполнить недостаток — сколько вложили денег, столько как минимум и должно лежать на счёте в НПФ.
Необходимость вложения денег на долгий срок. При этом пенсионная система в стране нестабильная: например, в 2014 году власти наложили мораторий на обязательные взносы на накопительные пенсии россиян и до сих пор его не отменили.

❗️ Перед заключением договора с НПФ нужно проверить:

Включён ли НПФ в реестр Центрального банка.
Состоит ли НПФ в системе гарантирования прав застрахованных лиц — это позволит получить до 2,8 миллиона ₽ в случае банкротства или аннулирования лицензии НПФ.

Программа долгосрочных сбережений: условия ПДС

Программу долгосрочных сбережений (ПДС) власти запустили 1 января 2024 года. ПДС — это более продвинутая версия негосударственного пенсионного обеспечения в НПФ.

Получать деньги по программе долгосрочных сбережений можно минимум через 15 лет после заключения договора с НПФ или по достижении пенсионного возраста. В особых жизненных ситуациях — для лечения тяжёлой болезни или при потере кормильца — можно забрать все сбережения вместе с инвестиционным доходом.

Также досрочно можно забрать долгосрочные сбережения в виде выкупной суммы, но она может оказаться меньше взносов. Государственное софинансирование и пенсионные накопления при этом останутся на счёте в ПДС. Порядок расчёта выкупных сумм написан в договоре ПДС и правилах фонда.

Через 15 лет после заключения договора или по достижении пенсионного возраста появится возможность получать пенсию в рамках ПДС. Для этого можно:

Самостоятельно выбрать конкретный срок выплаты пенсии (например, 10 лет).
Или получать пожизненные выплаты. Фонд сам рассчитает ежемесячную сумму, исходя из ожидаемой продолжительности жизни. Если эта сумма окажется ниже 10% прожиточного минимума пенсионера, то все накопления выплатят разом.

Плюсы программы долгосрочных сбережений:

✅

В течение трёх лет государство софинансирует взносы — добавляет на счёт до 36 000 ₽ в год. Коэффициент зависит от дохода: если человек зарабатывает до 80 000 ₽ в месяц, то госдоплата 1:1; если от 80 до 150 тысяч ₽ в месяц, то 1:2 — государство добавит рубль на каждые два рубля взносов; а если зарплата от 150 000 ₽, то коэффициент софинансирования 1:4 (рубль государства на каждые четыре рубля вкладчика).
Те, кто уплачивает НДФЛ, могут получить социальный налоговый вычет 13% с уплаченных взносов в пределах 150 000 ₽ в год (то есть в качестве вычета вернётся максимум 19 500 ₽ в год).
Можно заключить договоры сразу с несколькими НПФ. Это удобно, потому что поменять фонд можно только раз в пять лет. Софинансирование от государства будет приходить на каждый счёт во всех НПФ, куда вносили взносы. Но 36 000 ₽ в год — это общий лимит.

Минусы накоплений в рамках ПДС — такие же, как и по договорам негосударственного пенсионного обеспечения в НПФ:

❌

Невысокая доходность НПФ: в среднем 9,9% годовых в 2023 году (максимальная доходность НПФ в 2024 году — 12,3% годовых). Это меньше, чем по вкладам сейчас (до 18,5% годовых). Иногда доходность не позволяет обогнать инфляцию (обесценивание денег и рост цен в стране).
Гарантии, что взносы принесут доход, государство не даёт. Но если доходность окажется отрицательной, то фонд обязан восполнить недостаток — сколько вложили денег, столько как минимум и должно лежать на счёте в НПФ.
Необходимость вложения денег на долгий срок. При этом пенсионная система в стране нестабильная: например, в 2014 году власти наложили мораторий на обязательные взносы на накопительные пенсии россиян и до сих пор его не отменили.

Сравнение, что лучше: ПДС или НПО в негосударственном пенсионном фонде

Программа долгосрочных сбережений выгодно отличается от стандартного договора негосударственного пенсионного обеспечения:

ПДС софинансирует государство (до 36 000 ₽ в год);
деньги в полном объёме можно получить через 15 лет после подписания договора;
деньги можно получить при тяжёлой болезни или потере кормильца (а не только при выходе на пенсию).

Плюс к этому договоры по ПДС можно составить сразу с несколькими негосударственными пенсионными фондами (НПФ). И тем самым распределить риски низкой доходности: если один НПФ не справится с инвестициями, то другой может подтянуть общую доходность своими результатами.

	Программа долгосрочных сбережений в НПФ — ПДС	Негосударственное пенсионное обеспечение в НПФ — НПО
До 36 тысяч ₽ от государства в первые три года	✅	❌
Договоры сразу с несколькими НПФ	✅	❌
Частота смены НПФ	❌ Только раз в 5 лет	✅ НПФ можно менять раз в год, но без потери дохода — только раз в пять лет
Наследование денег	✅	✅
Социальный налоговый вычет	✅	✅
Страхование от государства до 2,8 миллиона ₽	✅	✅
Восполнение потерь в случае отрицательной доходности	✅	✅
Получение денег через 15 лет после заключения договора	✅	❌
Получение денег при тяжёлой болезни или потере кормильца	✅	❌ Только при выходе на пенсию. Или можно получить выкупную сумму.

Полисы НСЖ: условия

Накопительное страхование жизни включает сразу два инструмента:

Страхование жизни (страховые случаи могут различаться в зависимости от договора, обычно это болезни, травмы, уход из жизни).
Накопление денег в течение срока действия страхового полиса: обычно он составляет от пяти до 40 лет. Когда этот срок закончится, компания вернёт взносы — возможно, с небольшой доходностью. Ежеквартально или ежегодно нужно будет вносить деньги на счёт для формирования накоплений.

Условия дохода по НСЖ могут отличаться у разных компаний. Некоторые компании инвестируют деньги, а другие гарантируют возврат только внесённых взносов. Например, «Ренессанс страхование» вернёт от 12% до 60% стоимости страхования, если год прошёл без страховых случаев. Альфа-Банк возвращает все внесённые средства вне зависимости от того, было ли организовано лечение по страховке.

Плюсы накопительного страхования жизни:

✅

Деньги, уплаченные в рамках НСЖ, наследуются, а наследником может быть кто угодно, не только близкие родственники.
Пока действует договор НСЖ, внесённые деньги не могут арестовать, например в случае банкротства, даже по решению суда.
При разводе супруг не сможет претендовать на часть внесённых денег, потому что полис НСЖ не является совместно нажитым имуществом.
Страхование здоровья и жизни в рамках НСЖ может оказаться полезным — например, чтобы застраховать единственного кормильца в семье.
Можно получить социальный налоговый вычет 13% с уплаченных взносов в пределах 150 000 ₽ в год (то есть в качестве вычета вернётся максимум 19 500 ₽ в год).

Минусы накопительного страхования жизни:

❌

Низкая доходность по сравнению с вкладами либо отсутствие доходности.
Забрать деньги досрочно и без потерь в рамках НСЖ не получится. Если расторгнуть договор в первые несколько лет, то компания может вообще не вернуть деньги.
Перестать делать взносы нельзя — это как платежи по кредиту, только в страховании. Если не делать взносы, то договор, скорее всего, расторгнут, а уже внесённые деньги не вернут или вернут только часть (зависит от условий договора).
Деньги в рамках НСЖ не застрахованы государством.