Еще 2 ответа
Основатель «Клуба Создателей Капитала»
Кто-то путает хеджирование с низкорискованными (или безрисковыми) активами.
Фьючерсы, опционы, реверсные фонды и т. д. — это инструменты хеджирования.
Золото, акции золотодобывающих компаний, ETF VIX — это активы с отрицательной корреляцией с фондовым рынком. То есть когда рынок снижается, эти активы растут. Не сказал бы, что это защитные активы. Они также больше напоминают хеджирование позиций, но часто используются отдельно. Не как хедж.
Облигации (краткосрочные государственные), банковские вклады, правильные структурные продукты 100% защиты капитала (с правильными облигациями внутри), карты с процентами на остаток, сберегательные счета — это низкорискованные, а в большинстве случаев и безрисковые активы.
Инструменты страхования жизни — с натяжкой можно назвать активом. Вы бы назвали активом Ваш полис ОСАГО?
Когда мы говорим об ОФЗ, об облигациях голубых фишек, то надо всегда делать сноску, что это краткосрочные облигации. Чтобы понять, о чём я говорю, рекомендую посмотреть график ОФЗ с погашением в 2036 году. Да, этот актив определяет 20-летнюю безрисковую ставку, но колебания его достаточно значительны. Поэтому, вложив сейчас 1000 ₽ в долгосрочную ОФЗ, не факт, что можно получить ту же 1000 ₽ через 3 года. Возможно, 998 ₽, даже с учётом начисленных за 3 года процентов. Посмотрите на колебания долгосрочных ОФЗ и долгосрочных облигаций голубых фишек в декабре 2014 года.
Депозит в банке, по моему мнению, не может служить финансовой подушкой безопасности, поскольку неликвиден (в большинстве случаев нельзя срочно изьять часть денег с него без потери процентов).
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и выражает лишь мнение автора.
Эксперт проекта «Финансовое здоровье», консультант по финансовой грамотности
К классическим защитным активам относятся ОФЗ, облигации голубых фишек, можно отнести некоторые муниципальные облигации (экономически развитых и стабильных регионов), а также средства на депозитах в банках, входящих в топ-10.
Классно, если на депозите в банке хранится ваша подушка безопасности, которая защитит ваш портфель от непредвиденных жизненных ситуаций и не позволит вам изъять/продать ценные бумаги раньше времени с убытком.
Ответ эксперта
Финансовый советник и управляющий активами
Здравствуйте! Защитные активы бывают разными в зависимости от вашего индивидуального инвестиционного профиля. Если вы «торгуете» на Форекс, Памм-счетах и так далее, для вас даже фьючерсы и опционы будут защитными инструментами. Если вы торгуете на срочном рынке, для вас защитными инструментами будут акции. Если акциями, облигации. Если облигациями, для вас защитными инструментами будут инструменты страхования жизни. Рекомендация идти от простых, безрисковых инструментов или инструментов с фиксированной доходностью к более доходным и более рисковым инструментам. Научились зарабатывать на облигациях, переходите на акции, и так далее. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Успешного тренда!