Собственный капитал в балансе — что это за строка, рентабельность, маневренность и оборачиваемость

Ниже мы дадим определение собственного капитала в балансе, покажем, как его высчитывать по двум методикам, немного коснемся бухгалтерии и высчитаем выводимые из собственного капитала параметры.

Что такое собственный капитал в балансе

Объясним на житейском примере. Итак, у нас есть Рома. Ему около 40, он работает на заводе, у него есть жена. Рома в месяц получает 30 000 рублей. У Ромы есть кредит на телевизор, ежемесячно нужно платить 4 000 рублей. Еще у него есть конверт под подушкой – запас на черный день, в этом конверте должно лежать 10 000 рублей, но Рома одолжил 2 000 рублей из своей заначки, в конверте осталось 8 000 рублей.

У Ромы есть небольшой депозит в банке, на 50 000 рублей. Лежат они на сберегательном счету, ставка – 0.01%, прибыль с депозита мы учитывать не будем – она составляет 5 рублей. 10 000 рублей Рома ежемесячно отдает жене, на всякие женские дела.

От своего брата, живущего в Москве и работающего на крупнейшем в России заводе, Рома ежемесячно получает 5 000 рублей. Еще Рома планирует получить 7 000 рублей премии от государства в следующем месяце в виде разнообразных государственных субсидий (семьям, работникам завода).

Итак, если мы представим, что Рома является предприятием, то получим следующие входные данные:

Прибыль до вычета обязательств: 30 000 рублей (зарплата).
Обязательства: 10 000 рублей (перед женой) + 4 000 рублей (кредит).
Уставной капитал: 8 000 рублей (лежит под подушкой).
Дебиторская задолженность по уставному капиталу: 2 000 рублей (долг соседа по заначке).
Резервный капитал: 50 000 рублей (лежат в банке).
Добавочный капитал: 5 000 рублей (переводит брат).
Доход будущего периода, связанный с государственной помощью: 7 000 рублей (субсидии).

Собственный капитал – это ресурсы, находящиеся в собственности предприятия. В нашем случае – активы Ромы после всех суммирований и вычетов. Есть 2 метода расчета СК: традиционный и по рекомендациям Минфина.

Если мы берем традиционный метод, то собственный капитал Ромы = 30 000 (ЗП) + 8 000 (под подушкой) + 2 000 (должен сосед) + 50 000 (в банке) + 5 000 (от брата) + 7 000 (будущие субсидии) – 10 000 (обязанности перед женой) – 4 000 (обязанности по кредиту) = 88 000 рублей.
Если мы берем расчет по Минфину, то нужно убрать долг соседа и будущие субсидии. Собственный капитал Ромы = 30 000 (ЗП) + 8 000 (под подушкой) + 50 000 (в банке) + 5 000 (от брата) – 10 000 (обязанности перед женой) – 4 000 (обязанности по кредиту) = 79 000 рублей.

Формула собственного капитала

Традиционный метод: Собственный капитал = Уставной капитал + Нераспределенная прибыль + Добавочный капитал + Резервный капитал – Обязательства.

Метод Минфина: Собственный капитал = (Уставной капитал – Дебиторская задолженность по нему) + Нераспределенная прибыль + (Добавочный капитал – Будущие субсидии от государства) + Резервный капитал – Обязательства.

Какая строка баланса содержит показатель собственного капитала

Традиционный метод: строка 1300 пассива.

Метод Минфина: берем строку баланса 1500, из нее вычитаем строки 1400 и 1500, дополнительно вычитаем дебетовый остаток по счету 75 и кредитовый остаток по счету 98.

Как определить долю собственного капитала

Традиционный метод

При применении традиционного метода используется расчет средней величины СК. Чтобы вычислить его, нужно сложить СК на начало и конец отчетного периода, после чего поделить получившуюся сумму на 2.

Расчет по Минфину

Здесь уже используется другой метод расчета. Берем собственный капитал, делим его на уставной капитал (без учета дебиторской задолженности), переводим в проценты. Если результат – меньше 100%, то есть одна проблема. Согласно законодательству, СК не может быть меньше, чем УК. Если так случилось, предприятие должно либо увеличить СК, либо уменьшить УК. Если УК при этом опустится ниже 10 000 рублей, предприятие подлежит ликвидации.

Какая доля собственного капитала считается оптимальной

Для традиционного расчета – любая положительная величина, потому что положительная средняя доля собственного капитала означает, что предприятие за отчетный период что-то заработало. Для расчета по Минфину оптимальная доля СК – больше 100%.

Рентабельность

Расчет

Рентабельность – параметр, который показывает, сколько денег в среднем зарабатывает 1 рубль собственного капитала. Чтобы высчитать его, нужно чистую прибыль поделить на СК, после чего перевести получившееся число в проценты. Если, например, вы получили 35% – значит, на 1 рубль собственных средств у вас выходит 35 копеек прибыли.

Отслеживание

Желательно отслеживать параметр на постоянной основе: раз в месяц, раз в квартал, раз в год. Сравнение параметров за одинаковые промежутки показывает и сезонную, и глобальную динамику успешности предприятия.

Причины изменения показателя

Для глубокого анализа причин изменения рентабельности нам нужно рассчитать эту самую рентабельность для активов, затрат и собственного капитала, после чего уже проводить анализ:

Рентабельность активов	Рентабельность затрат	Рентабельность СК	Что означает?
Рост	Рост	Рост	Бизнес успешно растет
Рост	Рост	Не меняется	Организация уменьшает объем привлеченных средств, но ситуация стабильна
Рост	Рост	Падение	Организация уменьшает объем привлеченных средств, из-за чего уменьшается прибыль
Падение	Падение	Падение	Все плохо, пора подключить антикризисное управление
Падение	Падение	Не меняется	Все плохо, предприятие держится на плаву благодаря увеличению своей задолженности
Падение	Падение	Рост	Крайне неоднозначная ситуация. Может означать как оптимизацию деятельности с увеличением прибыли, так и временный взлет перед окончательынм крахом бизнеса. Нужно смотреть на динамику средств
Рост	Падение	Рост	Может означать как снижение объемов деятельности, так и оптимизацию расходов
Рост	Падение	Не меняется	Уменьшилась кредиторская задолженность
Рост	Падение	Падение	Снизился объем средств, снизилась абсолютная прибыль, собственники пока не выводят свои средства
Падение	Рост	Рост	Рост абсолютной прибыли за счет привлечения заемных средств
Падение	Рост	Не меняется	Объем ресурсов снизился, цены на товары/услуги организации повысились. Очень негативная тенденция
Падение	Рост	Падение	То же, что и в предыдущем случае, только дополнительно снизился объем привлекаемых средств
Не меняется	Рост	Рост	Увеличение собственного капитала в основном было достигнуто за счет привлечения заемных средств
Не меняется	Рост	Не меняется	Скорее всего, поднялись цены на производимые товары/услуги, но существенно ничего не изменилось
Не меняется	Рост	Падение	Неадекватное увеличение цены на товары/услуги предприятия

Способы повышения рентабельности

Рентабельность – это следствие, поэтому повышение рентабельности достигается за счет устранения проблем, описанных в таблице выше.

Оборачиваемость

Чтобы высчитать оборачиваемость, нужно выручку поделить на среднюю величину собственного капитала. Получившееся число означает количество раз, которое капитал обернулся.

Маневренность

Маневренность показывает, какая часть собственного капитала уходит на производство товаров/услуг. Чтобы высчитать маневренность, воспользуйтесь следующей формулой: Маневренность = (СК – Внеоборотные активы)/СК.

Типичные ошибки при расчете

Основная ошибка состоит в неправильно выбранной методологии. Как мы уже говорили выше, есть 2 методологии – традиционная и по Минфину. Если не уверены в том, что стоит выбрать – выбирайте метод расчета по Минфину, он показывает более реалистичные числа.

Резюме

Тезисно:

Собственный капитал – это ресурсы, находящиеся в собственности организации.
Высчитывать СК можно как по традиционному методу, так и по методу Минфина.
Если считать СК по Минфину, то не нужно учитывать дебиторскую задолженность по уставному капиталу и будущие деньги от государства.
Из СК можно вывести другие полезные показатели: рентабельность, оборачиваемость, маневренность.

Значение и финанализ собственного капитала в балансе