Ставки по вкладам падают: что делать, чтобы зафиксировать доходность

Почему доходность вкладов зависит от ключевой ставки

Ключевая ставка — это процент, под который Банк России выдает кредиты коммерческим банкам и принимает от них средства на депозиты. Она определяет стоимость денег в экономике.

Высокая ключевая ставка вызывает замедление экономического роста: предприятия сворачивают новые кредиты из-за высокой стоимости кредитов, а население отказывается от дорогостоящих покупок.

При снижении ключевой ставки банки уменьшают проценты по вкладам, так как получают меньше прибыли от размещения средств. Цель Банка России — поддерживать инфляцию на уровне около 4% годовых. По прогнозам регулятора, в среднем в 2026 году ключевая ставка составит 13,5–14,5%, а к концу года может опуститься до 12–13%.

Игорь Додонов

аналитик ФГ «Финам»

«После февральского заседания Банка России средние ставки по вкладам со сроками до одного года в ведущих отечественных банках уменьшились на 0,2–0,5 п. п. Я ожидаю, что на заседании 20 марта регулятор опустит ключевую ставку на очередные 0,5 п. п., до 15% годовых. В результате депозитные ставки продолжат постепенно идти вниз и в предстоящие несколько недель могут понизиться еще в пределах 0,5 п. п. Впрочем, многое также будет зависеть от сигнала регулятора в отношении будущей монетарной политики».

Хранить деньги проще всего на вкладе.

На Сравни покажем предложения всех крупных банков страны, чтобы вы могли выбрать наиболее выгодную ставку.

Выбрать

Как выбрать срок вклада

Краткосрочные вклады (два-три месяца). Банки часто предлагают по ним самые высокие ставки, так как ожидают дальнейшего снижения ключевой ставки. Однако после окончания срока аналогичные условия могут не повториться.
Среднесрочные вклады (6–12 месяцев). Это компромиссный вариант. Полугодовые вклады иногда имеют ставки, близкие к краткосрочным, но доходность фиксируется на более длительный срок. К осени 2026 года ситуация с ключевой ставкой может стать яснее, и вкладчик сможет принять более взвешенное решение после возврата средств.
Долгосрочные вклады (от одного года). Позволяют зафиксировать текущую доходность (около 13–14% годовых) на продолжительный период. Это выгодно, если деньги не понадобятся в течение длительного времени. Однако при досрочном снятии банк пересчитает проценты по минимальной ставке (часто 0,01% годовых).

Вклад на три месяца сейчас дает одну из максимальных ставок в абсолютных числах, но проблема в том, что в июне или июле, когда срок закончится, аналогичного предложения уже не будет.

Средние ставки по вкладам в зависимости от срока вклада:

на три месяца — 13,99%;
на полгода — 13,77%;
на один год — 12,70%;
на полтора года — 11,36%;
на два года — 11,21%;
на три года — 10,61%.

Аналитики ожидают ключевую ставку к середине года на уровне 14,5%, к концу третьего квартала — 13%, а к декабрю — 12%. При такой траектории депозитные ставки к лету могут опуститься до 11–13%.

Илья Васильков

руководитель продукта «Вклады» в Сравни

«Сейчас на рынке можно найти довольно привлекательные приветственные ставки по краткосрочным вкладам — на два-три месяца или на полгода. Такие предложения есть, в частности, у „ДОМ.РФ“, МТС Банка и Газпромбанка. При этом, если сумма сбережений превышает 1,4 миллиона рублей, имеет смысл распределить деньги между несколькими банками, чтобы уложиться в лимит страхования вкладов в системе Агентства по страхованию вкладов. Это позволяет сохранить государственную гарантию на всю сумму средств».

Стратегия «лестницы вкладов»

Если сложно определить оптимальный срок, можно распределить средства между несколькими вкладами с разными сроками. Например, часть — на 3 месяца, часть — на 6, часть — на 12. Это даст доступ к части средств через равные промежутки времени и позволит сохранить доходность.

Игорь Додонов

аналитик ФГ «Финам»

«Если есть деньги, которые вряд ли понадобятся в течение длительного времени, лучше сейчас их положить на долгосрочный депозит, чтобы зафиксировать все еще довольно высокую долгосрочную доходность на продолжительный срок. Если есть вероятность, что деньги могут понадобиться раньше, то лучше положить их на более краткосрочные депозиты, на три — шесть месяцев, чтобы иметь больше гибкости в распоряжении своими средствами. Кроме того, можно комбинировать оба способа».

Могут ли накопительные счета составить конкуренцию вкладам

В отличие от вклада, накопительный счет предлагает максимальную гибкость: деньги можно снимать и пополнять счет в любой момент, однако банк также может пересматривать условия по счету. Максимальные приветственные ставки по накопительным счетам достигают 16–16,5%, но только на первые два месяца. После этого ставка падает до стандартной, которая, как правило, значительно ниже.

Накопительный счет удобно использовать, если горизонт неизвестен или деньги нужны «под рукой». Но если цель заключается в том, чтобы получить максимальный доход от сбережений на конкретный срок, классический вклад в большинстве случаев будет выгоднее.

Важное кратко

Ставки по вкладам постепенно снижаются вслед за ключевой ставкой Банка России: к концу 2026 года она может опуститься до 12–13%, что приведет к дальнейшему падению доходности вкладов.
Самые высокие ставки банки сейчас предлагают по коротким вкладам на два-три месяца, но после их окончания аналогичные условия могут уже не появиться.
Вклад на год позволяет зафиксировать текущую доходность около 13–14% и защитить сбережения от будущего снижения ставок.
Полугодовой вклад — компромиссный вариант: доходность близка к краткосрочным предложениям, но фиксируется на более длительный срок.
Если сумма превышает 1,4 миллиона рублей, средства лучше распределить между несколькими банками, чтобы сохранить страховое покрытие вкладов.

У Сравни есть телеграм-канал, где пишем просто и понятно о деньгах. Подпишитесь, чтобы не потерять!

Как платить меньше налогов в 2026 году: топ-5 способов вернуть деньги

Читать по теме

Ставки по вкладам снижаются: как зафиксировать доходность в 2026 году