Что выгоднее для инвестиций на 5 лет: вклад или акции

Наиболее перспективный инструмент для инвестиций на год — вклад‚ а на пять лет — акции Сбербанка‚ заявил глава Сбербанка Герман Греф на Петербургском международном экономическом форуме (ПМЭФ). Мы проверили его слова и разобрали‚ сколько можно было заработать на акциях «Сбера» и обычных банковских вкладах за последние год и пять лет.

Годовая доходность: вклад обгоняет акции

В июне 2024 года средняя ставка по вкладам сроком от одного до трёх лет составляла 13,87%, подсчитал аналитик ФГ «Финам» Игорь Додонов. Он взял данные ЦБ и определил, сколько можно было бы заработать, если каждый год продлевать вклад на тех же условиях.

Теперь сравним с акциями Сбербанка. В июне 2024 года одна акция стоила 319,8 ₽, а сейчас — 313,4 ₽. За это время «Сбер» выплатил дивиденды в размере 33,3 ₽ на акцию. С учётом дивидендов годовая доходность составила 8,4%, по расчётам ФГ «Финам». Получается, за один год вклад оказался выгоднее.

Ещё можно открыть выгодный вклад на Сравни

После снижения ключевой ставки банки начали пересматривать ставки по вкладам. Но на сайте и в приложении Сравни ещё можно выбрать и открыть вклад с доходностью 20% годовых.

Выбрать вклад

Пятилетняя доходность: акции Сбербанка выигрывают

Если бы человек вложил деньги в акции «Сбера» в июне 2020 года по цене 203,2 ₽ за штуку, то за пять лет они подорожали бы до 313,4 ₽. Плюс дивиденды — 95,7 ₽ на акцию. Полная доходность составила бы 101,3%, по расчётам Игоря Додонова.

А если бы человек с 2020 года каждый год открывал вклад и реинвестировал проценты, итоговая доходность была бы 45,4%, подсчитал Игорь Додонов. То есть по долгосрочным вложениям акции «Сбера» почти в 2,5 раза прибыльнее вкладов.

Больше текстов о вкладах можно найти в телеграм-канале журнала Сравни.

Дополнительные оценки экспертов: похожие выводы

Средняя ставка по вкладам в 2020 году была около 4,87%, поэтому за пять лет вклад без реинвестирования дал бы чуть больше 24% дохода, подтверждает ведущий аналитик ИК «Цифра брокер» Наталия Пырьева. А акции «Сбера» с дивидендами — свыше 100%.

Если смотреть на последний год, то, по её оценке, вклад принёс бы доходность 10,8%, а акции — 11,4%. Разница минимальна, но с учётом регулярного колебания рынков вклад всё же надёжнее на коротком сроке.

Брокер «БКС Мир инвестиций» Гусейн Рзаев посчитал конкретные суммы при условии вложения 100 тысяч ₽:

по акциям «Сбера» инвестор получил бы 198 210 ₽ за пять лет (с учётом дивидендов);

по вкладу — 153 900 ₽ за пять лет, если не реинвестировать проценты.

Высокая доходность по вкладам в последние годы была исключением из-за геополитики и ключевой ставки, считает доцент РЭУ им. Г. В. Плеханова Олег Скапенкер. Например, по его словам, если ориентироваться на ставку без дополнительных условий, то с капитализацией доходность по вкладам могла составить до 78% за пять лет и 20% за год.

Основные выводы по расчётам экспертов

На один год: вклад выигрывает за счёт высокой процентной ставки — 13,87% против 8,4% по акциям.

На пять лет: акции «Сбера» значительно прибыльнее — 101,3% против 45,4% по вкладу.

Сравнение доходности вклада и акций «Сбера»

Инструмент	Доходность за один год	Доходность за пять лет
Акции Сбербанка	8,4%	101,3%
Банковский вклад	13,87%	45,4%

Как банки изменили ставки по вкладам в июне 2025 года

Читать по теме