Как составить консервативный инвестиционный портфель?

Мне кажется, что 10–17% годовых в КОНСЕРВАТИВНОМ портфеле — это какие-то оптимистичные ожидания, хотя, возможно, мы закладываем в это слово разный смысл. Больше согласен с Михаилом. Раз уж рынок даёт нам возможность покупать такие различные фонды, то грех такой возможностью не воспользоваться. Для человека, который хочет купить и забыть, ETF — самый подходящий вариант. Скорее всего, вы покажете доходность на уровне рынка, а для консервативного инвестирования этого достаточно.

Консервативный инвестиционный портфель — это портфель с ограниченным риском. Попросту говоря, это портфель, рыночная стоимость которого не должна опуститься ниже, чем на 10%. Главная цель такого портфеля — сохранность инвестиций, устойчивость к рыночным колебаниям, а не высокая доходность. В противовес консервативному портфелю рыночная стоимость агрессивного портфеля может колебаться гораздо сильнее, но и доходность от него можно ожидать гораздо более высокую.

Вот несколько идей при составлении долгосрочного консервативного портфеля:

• портфель должен быть глобально диверсифицированным, включать инструменты финансового рынка всего мира, а не какой-либо одной страны;
• исключить «риск эмитента», не покупать отдельные акции или облигации, а использовать инвестиционные фонды, в первую очередь ETF;
• большую часть портфеля, от 60% до 90%, должны составлять облигации (фонды облигаций); 5–10% нужно вложить в фонд золота.

Разумеется, это не все идеи. Составление портфеля — процесс творческий, к тому же существенно завязанный на личность инвестора. Одного слова «консервативный» явно недостаточно.